市场聚焦将来两缜密集的美股二季度财报发布和欧美次要央行加息决策，期货市场对美联储下周加息100个基点的定价迅速降温，加息75个基点重新回归“板上钉钉”，投资者还估计本周欧洲央即将宣布加息25个基点，爲2011年来初次加息。 因高通胀和加息形成购房人数增加，美国楼市持续降温，7月NAHB房地产开发商决心降幅创37年历史上的第二大纪录，也是疫情以来降幅最深，仅次于2020年4月疫情迸发时的骤跌。其中，对目前销售情况的决心降幅创历史最大，买家流量降至负值。 俄罗斯向欧洲保送自然气的最大基建“北溪1号”原定于周四完毕年度检修，媒体称，俄罗斯自然气工业股份企业已告诉至多三位欧洲客户“遭遇不可抗力”。欧盟周一赞同将阿塞拜疆自然气出口量在将来五年翻倍，欧盟草案正告俄罗斯停供自然气能够招致欧盟GDP增加1.5%。国际动力署IEA也正告欧洲必需立刻增添自然气消费，否则无法安然渡过行将到来的冬天。 欧洲次要国度的政治动乱也会影响投资者风险偏好。意大利总理德拉吉未扫除本周再提辞职的能够，形成执政联盟分裂的五星运动党局部高官称思索丢弃党首孔特，转而支持德拉吉。另据央视，外地工夫周一晚，英国议会将对现任政府停止不信任投票，欧元兑美元持续从20年新低反弹。 苹果参加其他科技巨头延缓招聘，美股午盘后冲高回落 7月18日周一，由于高盛二季报超预期提振市场心情，外加投资者下调对美联储下周大幅保守加息的押注，美股跟随欧亚股指个人高开，标普500指数涨0.5%，道指涨近200点或0.6%，纳指涨超百点或近1%。行业ETF普涨，航空业、动力业ETF涨逾3%，银行业、金融业ETF涨约2%。 午盘时，道指和标普涨幅收窄，纳指和小盘股本来维持涨势。间隔开盘两个小时，美股冲高回落，大幅回吐盘中涨幅并个人转跌。此前，苹果称明年放缓局部业务的招聘和增加收入，以应对潜在的经济衰退，谷歌、亚马逊、Meta、微软、特斯拉和Snap等不少科技企业都已宣布相似方案。 假如跌势维持至开盘，美股次要指数将无缘两日连涨，并从一周高位回落。 其他变化较大的个股包括： 高盛二季度营收和盈利同比两位数百分比下跌，但高于市场预期，受害于微弱的债券买卖，固收部门支出较预期高出约7亿美元并同比大涨32%，抵消投行不佳，盘初最低落6%。高盛CEO所罗门正告通胀在全球根深蒂固，动摇性和不确定性会更大，方案放缓招聘并恢复年度绩效考核。 美国银行二季度盈利不佳，投行业务支出同比接近腰斩，令当季净利润下滑32%，但营收超预期，利率走高和存款增长提振净利息支出飙升22%，暗示本季度能够添加更多，盘初最低落3.6%。 波音最低落5.6%，连涨三日至5月5日以来的两个半月最高。企业接近交付787梦想客机，并斩获美国四大航空企业之一的达美航空100架737 Max 10窄体喷气式客机订单，这是达美航空十多年来初次订购新的波音飞机，另有追加30架飞机的选择权，达美航空最低落6.3%。但波音CEO Dave Calhoun正告供给链成绩估计再继续18个月，正在障碍最受欢送的737 Max减产。 随同加密数字货币普涨和比特币自6月初以来初次重回2.2万美元上方，相关概念股周一跃升。Marathon Digital最低落超36%，创去年3月以来最大盘中涨幅，连涨四日至两个月最高。加密数字货币买卖所Coinbase最低落近18%，创7月5日来最大涨幅。Riot Blockchain最低落超23%，Bit Digital最低落16%，SOS最低落30%，嘉楠科技最低落10%。 星巴克涨超2%，媒体称其正在探究出售英国业务的能够性。 新晋进军视频订阅流媒体的派拉蒙全球一度跌超5%，摩根士丹利将评级下调至“减持”，称广告商和消费者能够在经济衰退时撤出。 英国药企葛兰素史克将消费者安康业务分拆成独立企业Haleon并于周一在英国上市，成爲2011年嘉能可登陆伦敦证交所以来的欧洲最大上市企业，但上市首日收跌。“瘦身”后的葛兰素史克将专注于疫苗和处方药，其英股下跌近18%，美股跌1.5%。 欧股个人收高约1%，泛欧Stoxx 600指数收涨0.93%，连涨两日至6月10日以来的五周新高，欧元区Stoxx 50指数涨1%，根本资源板块以3%的幅度领涨，简直一切板块都收高。意大利股指涨逾1%，领跑欧洲次要国度指数，富时意大利综合股价银行指数涨超2%。 剖析指出，欧美股指反弹的次要根据是，美联储加息幅度能够不如市场此前恐慌得那般保守。虽然对衰退的担忧日益加剧，标普500成分股在二季度仍估计利润增长超4%、支出增超10%，估计2022全年的利润增长接近9%，仍处高位且无惧高通胀的压力，这令投资者感到悲观。 不过，摩根士丹利和高盛的战略师都正告称，随着通胀压力居高不下和经济衰退的能够性越来越大，任何股市的“熊市反弹”都能够很长久。俄罗斯中止或严重增加对欧洲的自然气出口也会让市场在短期内坚持紧张。瑞信和花旗都以为，将来几个月动摇性会持续高企，在名义与中心通胀数据继续下行之前，市场心情不太能够呈现更耐久的改善。 避险需求退潮，欧美国债收益率普涨，两年/10年期美债收益率曲线仍倒挂，突显衰退担忧 投资者等候下周美联储的重磅加息决策，随着市场对加息100个基点的押注降温以及避险需求退潮，各期限美债收益率均走高，但两年/10年期收益率曲线这一关键的衰退前瞻目标坚持倒挂。